بیت کوین که در جمعه شب (۶ ژوئن) با تداوم فشار فروش تا مرز ۵۹,۰۰۰ دلار سقوط کرده بود، از صبح امروز با مقداری بهبود، بار دیگر به محدوده ۶۱,۰۰۰ دلار بازگشته است. قیمت هماکنون کمی بالاتر از این سطح ایستاده و نوسانات اندکی دارد. در این مطلب مانند هر روز نگاهی به محرکهای روند فعلی و وضعیت آنچین و تکنیکال بیت کوین برای ساعات آینده داشتهایم.
پرایس اکشن بیت کوین؛ برگشت ققنوس در کف هفتگی
بررسی تایمفریم دوساعته نشان میدهد که روند نزولی هفته گذشته با سقوط به ۵۹,۲۲۷ دلار، یک کف قیمتی مهم ثبت کرده است. این سطح که اولین بار پس از سال ۲۰۲۴ لمس شده، واکنش قابل توجه خریداران را در پی داشت و قیمت را دوباره به محدوده کانال ۶۰ تا ۶۱ هزار دلار بازگرداند.
از منظر تحلیل ساختاری، این الگو شباهت زیادی به یک «برگشت ققنوس» اولیه دارد. در این الگو ابتدا یک کف جدید ثبت شده و سپس یکی سطوح کلیدی بالاتر تثبیت میشود. سطحی که در روند فعلی حوالی ۶۲,۰۰۰ دلار است. در صورت شکست تثبیت این قیمت، کفزنی فعلی موقتی خواهد بود.
کندلهای دوساعته اخیر نیز سایههای پایینی بلندی دارند که گویای حضور پررنگ خریداران در قیمتهای زیر ۶۰,۰۰۰ دلار است، هرچند حجم معاملات اسپات همچنان در پایینترین سطح خود از اکتبر ۲۰۲۳ قرار داشته و نشان از مشارکت ضعیف تریدرها در این بازی دارد.
تحلیلگران، امروز عمدتا بر این باورند که شکست سطح ۶۰,۰۰۰ دلار میتواند مسیر را برای نزول تا محدوده ۵۴,۸۰۰ تا ۵۲,۷۰۰ دلار هموار کند و تثبیت بالای ۶۲,۰۰۰ دلار میتواند جرقه صعودی را بزند.
نگاهی به سه شاخص تکنیکال بیت کوین
بسیاری از شاخصهای تکنیکال، حضور قطعی بیت کوین در منطقه اشباع فروش را در منطقه فعلی تایید میکنند.
RSI در اعماق ترس
امروز، شاخص RSI در تایمفریم دوساعته به محدوده ۱۵ رسیده که نشاندهنده اشباع فروش عمیق و خارج از کنترل است. در ۱۸ ماه گذشته، بازار تنها دو بار چنین RSI پایینی را تجربه کرده بود. Williams %R نیز با قرار گرفتن در محدوده منفی ۹۵، موید این وضعیت است.
در چنین شرایطی، هرچند قیمت بیت کوین ممکن است روزهای پرنوسانی را سپری کند، اما بازار به شدت در آستانه یک برگشت تکنیکال موقت قرار دارد چراکه سیگنالهای «اشباع فروش» در تایمفریمهای پایین، معمولا پیشدرآمد یک اصلاح صعودی هستند.
دیوار سخت میانگین متحرک نمایی ۲۱ روزه
قیمت، پس از یک هفته نزول بیامان، اکنون حدود ۴٫۵ درصد زیر EMA 21 قرار دارد. با وجود این فاصله معناداری؛ تثبیت قیمت بالای ۶۲,۰۰۰ دلار میتواند برای عبور از آن، حداقل برای کوتاهمدت کافی باشد. شیب تند نزولی EMA 21 نشان میدهد که روند کوتاهمدت همچنان در اختیار فروشندگان است. تا زمانی که قیمت نتواند خود را به بالای این میانگین برساند، بهبودهای قیمتی، موقتی ارزیابی میشوند.
فشردگی دوباره باندهای بولینگر؛ آرامش قبل از طوفان؟
باندهای بولینگر در تایمفریم دوساعته دوباره در آستانه باریکشدن هستند. عرض باندها از ۸۰۰ دلار در ابتدای هفته به حدود ۴۵۰ دلار کاهش یافته که نشان از احتیاط بازار و احتمال یک حرکت ناگهانی (شکست فشردگی) دارد. باند میانی در ۶۲,۸۰۰ دلار بهعنوان مقاومت اول و باند پایینی در ۵۹,۲۰۰ دلار بهعنوان حمایت نهایی عمل میکند.
سطوح مقاومت و حمایت؛ نبرد در یک منطقه فشرده
امروز، ۱۶ خرداد ۱۴۰۵، مهمترین سطوح حمایت و مقاومت بیت کوین به شرح زیر هستند:
- مقاومت اول: ۶۲,۰۰۰ – ۶۲,۵۰۰ دلار؛ (نخستین مانع برای تایید برگشت).
- مقاومت اصلی: ۶۵,۰۰۰ دلار؛ (تلاقی میانگینهای متحرک کوتاهمدت).
- حمایت اول: ۶۰,۰۰۰ دلار؛ (مرز روانی مهم)
- حمایت بحرانی: ۵۹,۲۰۰ – ۵۹,۵۰۰ دلار؛ (خط قرمز خریداران در روز جمعه)
- حمایت نهایی: ۵۴,۸۰۰ – ۵۲,۷۰۰ دلار؛ (منطقه فروپاشی ساختاری)
تحلیل آنچین و فاندامنتال؛ دو روی یک سکه
شاخصهای آنچین نیز همچنان از تسلط ترس بر بازار و در عین بروز اولین نشانههای امید حکایت میکنند.
سقوط آزاد نرخ تامین مالی (Funding Rate)
امروز نرخ تامین مالی بیت کوین در بازار فیوچرز به محدوده منفی ۲ درصد سقوط کرده است. بنابراین اکنون معاملهگران شورت برای حفظ موقعیت خود، هزینه میپردازند و سود محسوسی در موقعیتهای فروش خود دارند. نکته حائز اهمیت، تمرکز عظیم ۲٫۶ میلیارد دلار پوزیشن شورت بین سطوح ۶۳,۰۰۰ تا ۶۶,۰۰۰ دلار است. در صورت هرگونه حرکت ناگهانی قیمت به سمت این محدوده، احتمال رخداد یک «شورت اسکوییز» بزرگ و خرید اجباری وجود دارد که خود میتواند آتش صعود را شعلهور کند.
نشانههای اولیه از بهبود وضعیت ETFها
بازار ETFها هر روز برای بیت کوین بدتر میشود. دیروز صندوقهای اسپات بیت کوین برای چهاردهمین روز متوالی با خروج سرمایه مواجه شدهاند. مجموع خروجیها در این مدت از ۴٫۵ میلیارد دلار عبور کرده است. بااینحال، نشانههای اولیهای از توقف این روند دیده میشود و برخی تحلیلگران معتقدند که این شدت خروج، خود نشانه نزدیکی به کف فروش نهادی است و ممکن است به زودی شاهد تثبیت یا بازگشت جریان باشیم.
ضربه سخت گزارش اشتغال آمریکا
انتظار میرفت گزارش اشتغال روز جمعه، روند کاهشی خفیفی را نشان دهد. اما اعداد واقعی تکاندهنده بودند. اقتصاد آمریکا در ماه مه ۱۷۲,۰۰۰ شغل جدید ایجاد کرد که تقریبا دوبرابر پیشبینیها است. در ساعات بعدی پس از انتشار این ارقام بازدهی اوراق خزانهداری ۱۰ ساله جهش کرد و شاخص دلار تا سطح ۱۰۰ صعود نمود. در نتیجه انتظارات برای کاهش نرخ بهره کمرنگتر از قبل شده است. همه اینها ازجمله دلایل افت قیمت بیت کوین به زیر ۶۰ هزار دلار در ساعات گذشته هستند.
جمعبندی؛ سکون شکننده در میدان نبرد
امروز برای اولین بار پس از هفتهها، نرخ تامین مالی به محدوده منفی ۲ درصد سقوط کرده است. یعنی شورتها دارند هزینه میپردازند. از سوی دیگر،RSI در تایم دو ساعته به ۱۵ رسیده (عمیقترین اشباع فروش در ۱۸ ماه گذشته) و باندهای بولینگر در حال فشرده شدن هستند. این یعنی همهچیز برای یک «شورت اسکوییز» ناگهانی آماده است، اما یک شرط حیاتی دارد: قیمت باید ابتدا بالای ۶۲,۰۰۰ دلار تثبیت شود و سپس میانگین متحرک EMA 21 را بشکند. در غیر این صورت، نزول به حمایت ۵۹,۲۰۰ دلار، میتواند هدف بعدی فروشندهها باشد.
